Lições De Negociação Da Carta De Warren Buffett Aos Acionistas

Lições de negociação da carta de Warren Buffett aos acionistas

Você. Você é um comerciante. Você troca moedas, commodities e ações, a fim de fazer um lucro. Você está apostando em um resultado futuro rentável. Basicamente, você é um investidor.

Como investidor, sua religião é investimento e, como conseqüência, você acredita no deus do investimento: Warren Buffett.

Se você está interessado em finanças e não sei quem Buffett é, vergonha em você, a sério. Apenas no caso de:

Conhecido como o 8220, Oracle de Omaha, 8221; Warren Buffett é um guru do investimento e um dos homens de negócios os mais ricos e os mais respeitados no mundo.

Ele é o Chuck Norris de investimento bem sucedido. Você pode ler um bio mais detalhado aqui.

Um par de semanas atrás, Deus ... err ... Buffett publicou sua carta anual aos acionistas no site da sua holding, Berkshire Hathaway. Como de costume, estava cheio de sabedoria. Uma sabedoria que pode ser facilmente aplicada ao concurso de negociação Forex.

- Seja qual for o resultado da Berkshire, meu sócio Charlie Munger, vice-presidente da empresa, e eu não mudaremos os padrões.

Mantenha seu sistema. Não mude toda sua estratégia apenas porque você sofreu algumas perdas.

- Charlie e eu acreditamos que o ganho no valor intrínseco de Berkshire ao longo do tempo provavelmente superará o SP retorna por uma pequena margem.

Ser realista sobre suas expectativas de lucro. Não deixe seu otimismo se transformar em ilusão, ou você vai ter um mau tempo.

- A segunda decepção em 2012 foi a minha incapacidade de fazer uma grande aquisição. Eu segui um par de elefantes, mas subi de mãos vazias. [...] Então está de volta ao trabalho; Charlie e eu voltámos a vestir as nossas roupas de safari e retomamos a nossa procura de elefantes.

Mantenha a calma e continue. Se você perder um alvo, não desista. Se você cair, certifique-se de voltar rapidamente em seus pés. Também podemos citar Churchill aqui: "Se você está passando pelo inferno, continue"

- Os "quatro grandes" investimentos da Berkshire - American Express, Coca-Cola, IBM e Wells Fargo - tiveram bons anos. Nossa participação acionária em cada uma dessas empresas aumentou durante o ano [...] A participação da Berkshire em todas as quatro empresas deverá aumentar no futuro. Mae West tinha razão: "Muito de uma coisa boa pode ser maravilhosa."

Um erro comum que os comerciantes fazem, é cortar lucros muito cedo. Se sua posição está funcionando bem, faz sentido para aumentar seu tamanho ou para deixar os lucros correr.

- Ajit garante riscos que ninguém mais tem o desejo ou o capital para assumir. Sua operação combina capacidade, velocidade, determinação e, mais importante, cérebro de uma maneira única no negócio de seguros. Contudo, ele nunca expõe Berkshire a riscos que são inadequados em relação aos nossos recursos.

A tendência é seu amigo, sim. Mas não tenha medo de explorar outras direções ou moedas, desde que você fazê-lo inteligentemente e não ponha em perigo a durabilidade da sua conta no processo.

- Nossa definição de cobertura é lucro antes de impostos / juros, não EBITDA / interesse, uma medida comumente usada que vemos como profundamente falha

Há uma tonelada de indicadores lá fora. É melhor personalizá-los à sua maneira, em vez de confiar em dados que não fornecem exatamente a intel que você realmente precisa.

- A multidão das companhias nesta seção vende produtos que variam dos lollipops aos aviões do jato.

Não coloque todos os seus ovos na mesma cesta. Sua carteira deve ser diversificada. Sempre.

- Mais de 50 anos atrás, Charlie me disse que era muito melhor comprar um negócio maravilhoso a um preço justo do que comprar um negócio justo a um preço maravilhoso.

Se um preço correto é alcançado pelo seu par, basta ir para ele. Não se torne ganancioso e comece a esperar que ele aumente / diminua. Sim, pode sempre melhorar, mas você pode apenas perder a sua oportunidade. Ponto de entrada justo alcançado? Ir.

- Os mercados podem se comportar de maneiras extraordinárias, e não temos nenhum interesse em expor Berkshire a algum evento out-of-the-blue no mundo financeiro que pode exigir o nosso lançamento de montanhas de dinheiro em um momento de aviso prévio.

Você não pode outsmart o mercado, e alguns ativos são apenas não-sentido. Fique longe daqueles e não se esqueça que no final do dia, os mercados fazem a regra. Manter uma exposição razoável para sua conta comercial em todos os momentos.

- Um número de acionistas da Berkshire - incluindo alguns dos meus bons amigos - gostaria Berkshire para pagar um dividendo em dinheiro [...] A gestão da empresa deve primeiro examinar as possibilidades de reinvestimento ...

É uma grande satisfação retirar lucros. Você pode pat-se na parte de trás e desfrutar dos frutos do seu trabalho duro. No entanto, pode ser mais inteligente para realmente manter seus lucros em sua conta comercial, a fim de crescer o tamanho de suas posições, a exposição. Negociações maiores também significam lucros maiores potenciais. Então, quando você deve retirar seus lucros e quando você deve reinvesti-los? Isso depende inteiramente de você. Defina seus objetivos primeiro.

- Eu cometi muitos erros em aquisições e farei mais.

Falha faz parte do processo. Não se preocupe, você sempre encontrará novas situações que não fazem sentido, onde sua aposta 100% segura se tornou a maior perda da semana. Aprenda de cada falha, eles fazem você um comerciante melhor.

- Venha de ônibus; Sair de avião privado

Não esqueça por que você começou a negociar: para ficar mais rico. Não importa onde você começou. Apenas continue.